Phân tích tài chính là một thuộc tính không thể thiếu của quản lý tài chính, là cơ sở để đưa ra các quyết định quản lý. Đây là một quá trình nghiên cứu hoạt động tài chính của một công ty để xác định các bước nhằm tăng giá trị thị trường và đảm bảo triển vọng phát triển.
Hướng dẫn
Bước 1
Phân tích tài chính được sử dụng rộng rãi bởi ban lãnh đạo của công ty. Nó cho phép bạn đánh giá mức độ ổn định của công ty cũng như xác định các nguy cơ phá sản có thể xảy ra. Phân tích tài chính cũng phổ biến rộng rãi trong hành nghề của các kiểm toán viên và thẩm định viên. Các ngân hàng cũng sử dụng các phương pháp phân tích tài chính khi quyết định cho vay. Kế toán sử dụng phân tích tài chính khi lập thuyết minh cho các tài khoản hàng năm.
Bước 2
Có sáu phương pháp chính được sử dụng trong phân tích tài chính. Chúng bao gồm phân tích ngang và dọc, phân tích xu hướng, phân tích các chỉ số tương đối, phân tích so sánh và nhân tố. Trong phân tích theo chiều ngang, từng chỉ tiêu được so sánh với kỳ trước, trong phân tích theo chiều dọc, tỷ trọng của từng khoản mục (thu nhập hoặc chi phí) trong cơ cấu tổng thể được xác định. Các yếu tố ảnh hưởng đến kết quả chung cũng được phân tích.
Bước 3
Một phần không thể thiếu là phân tích xu hướng, được thực hiện với mục đích phân tích xu hướng. Ví dụ: sự gia tăng tỷ trọng bán hàng của một sản phẩm trên nền tảng của việc giảm một sản phẩm khác. Tất cả các chỉ số tài chính được so sánh với nhau để xác định mối tương quan. Đo điểm chuẩn so sánh hiệu suất của công ty với dữ liệu của đối thủ cạnh tranh và mức trung bình của ngành. Nếu không có sự so sánh như vậy, dữ liệu về các đối thủ cạnh tranh không phải là thông tin.
Bước 4
Trong quá trình phân tích tài chính, các phương pháp định lượng và định tính được sử dụng. Chúng bao gồm phân tích về tài sản và nợ phải trả của công ty, tính thanh khoản, sự ổn định tài chính, khả năng thanh toán và vòng quay tài sản.
Bước 5
Phân tích tài chính có thể được phân loại dựa trên nhiều cơ sở khác nhau. Từ quan điểm của người dùng, có sự phân biệt giữa nội bộ do các chuyên gia của chính công ty thực hiện và phân tích tài chính bên ngoài. Trong trường hợp thứ hai, nó có thể được thực hiện bởi các thẩm định viên hoặc kiểm toán viên. Theo hướng phân tích, phân tích hồi cứu và phân tích tương lai được phân biệt. Trong hồi tố, kết quả hoạt động tài chính trong quá khứ được phân tích. Trong một phân tích hướng tới tương lai, các kế hoạch và dự báo tài chính được xác định. Theo mức độ chuyên sâu của nghiên cứu, phân tích nhanh và phân tích tài chính chi tiết được phân biệt.
Bước 6
Phân tích tài chính có thể được hướng tới nhiều chỉ số khác nhau. Trong trường hợp này, cần phân biệt giữa việc phân tích báo cáo tài chính được thực hiện trên cơ sở lập báo cáo tài chính; phân tích đầu tư dành riêng cho việc nghiên cứu các khoản đầu tư và đầu tư vốn; phân tích kỹ thuật, trong lĩnh vực mà động lực của chứng khoán công ty giảm.
